フィッチ・レーティングス、暗号資産へのエクスポージャーが大きい米国銀行の再評価を警告 AI: フィッチ・レーティングス、暗号資産へのエクスポージャーが大きい米国銀行の再評価を警告

TLDR:

• フィッチは、暗号資産サービスの拡大が米国の主要銀行の収益を押し上げる可能性があるが、新たな流動性とコンプライアンスの圧力も生み出すと述べています。
• GENIUS法は、厳格な準備金の裏付けを要求する連邦ステーブルコインの枠組みを設定し、将来の銀行参加の形を整えています。
• 大手銀行は、セクター全体で規制障壁が緩和される中、決済とトークン化のためのブロックチェーン採用を加速しています。
• フィッチは、リスク管理がボラティリティと資産保護のニーズに対応できない場合、暗号資産への集中的なエクスポージャーを持つ銀行を再評価する可能性があります。

フィッチ・レーティングスは、評判、流動性、運営、およびコンプライアンスリスクに関する懸念の高まりにより、暗号資産への大きなエクスポージャーを持つ米国の銀行を再評価する可能性があると警告しています。

同機関は、米国での規制の流れがより許容的な環境に向かうにつれ、主要金融機関全体でデジタル資産の採用が加速していると指摘しています。この変化により、銀行は暗号資産のカストディ、ステーブルコインの発行、およびブロックチェーンベースの決済サービスを拡大することが可能になります。

さらに、業界全体の動きは銀行に新たな収益機会をもたらしますが、フィッチはデジタル資産との関わりの増加が機関をより高いリスク集中にさらす可能性があると警告しています。

同社は、カストディや現金管理などの低リスクとみなされる活動でさえも、市場のボラティリティ、資産保護、および匿名の所有構造に関連する脆弱性を避けるために堅固な監視が必要だと述べています。

規制の勢いが銀行戦略を形作る

GENIUS法と提案されたCLARITY法によって、米国の規制環境は急速に変化し、セクターはより正式な枠組みに向かっています。

さらに、2027年初頭またはそれ以前に発効予定のGENIUS法は、米ドルと財務省証券によって1:1で裏付けられたステーブルコインの連邦規則を確立します。この構造は、スコット・ベセント財務長官が2650億ドルから2兆ドルに拡大する可能性があると予想する市場への信頼を強化することを目指しています。

銀行は現在、ステーブルコインの発行と預金のトークン化をサービスモデルに統合する準備を進めています。

JPモルガン・チェース、ウェルズ・ファーゴ、シティグループ、バンク・オブ・アメリカなどの大手機関は、すでに決済、スマートコントラクト、より迅速な決済プロセスにブロックチェーンを使用することを目的としたデジタル資産戦略を発表しています。

暗号資産企業も連邦信託銀行の認可を追求しており、伝統的な金融とデジタル資産の運営の間の連携が高まっていることを示しています。

フィッチは、これらの発展が手数料の創出と運営効率をサポートする可能性があるが、より深いリスク管理フレームワークも必要になる可能性があると指摘しています。

同機関は、特に市場拡大が財務省市場の行動に影響を与え始めた場合、ステーブルコインの需要の急激な変化から生じる可能性のある流動性の圧力を指摘しています。

集中的なエクスポージャーが格付け懸念を引き起こす

フィッチは、デジタル資産関連の活動の高い集中を保有する銀行のビジネスモデルまたはリスクプロファイルを調整する可能性があると述べています。

これらの評価は、各機関がカストディの安全対策、コンプライアンス管理、およびボラティリティへのエクスポージャーをどのように管理しているかを考慮します。同機関は、ステーブルコインの使用が現在のレベルを超えて成長した場合、より広範な採用が金融システムの圧力を生み出す可能性があると警告しています。

米国の銀行は、慎重な監視の数年後、規制サポートを受けてこの段階に入っています。

この変化により、銀行は事前承認を得ることなく参加することができ、最大手の機関全体での採用が加速します。GENIUSおよび提案されたCLARITY法の下で新しい規則が形成されるにつれ、機関は資産保護と顧客確認のための厳格な慣行を維持することが期待されています。

市場アナリストは、デジタル資産の統合の強化が銀行業務を再形成する可能性があると指摘していますが、フィッチは採用のペースが適切な安全対策と一致する必要があることを強調しています。

同機関の警告は、集中的なエクスポージャーが運営、コンプライアンス、および流動性の課題に対するより強力な管理と均衡が取れていない場合、格付けアクションが続く可能性があることを示しています。

The post Fitch Ratings Warns It May Reassess US Banks With Heavy Crypto Exposure appeared first on Blockonomi.