Kazahstanul Restricționează Tranzacționarea Cripto Doar la Monedele Aprobate de Banca Centrală

Șeful statului Kazahstan, Kassym-Jomart Tokayev, a promulgat legislația privind băncile și activitățile bancare din Republica Kazahstan, stabilind un cadru de reglementare cuprinzător pentru activele digitale.

Legea acordă băncii centrale a națiunii autoritatea de a determina ce criptomonede pot fi tranzacționate pe platformele de schimb reglementate.

Legislația, detaliată într-un document oficial recent, cuprinde peste cinci amendamente și adăugări distincte la diverse acte legislative care abordează reglementarea piețelor financiare, comunicațiile și procedurile de faliment.

Legea introduce, de asemenea, cadre de reglementare cuprinzătoare pentru activele financiare digitale, în timp ce consolidează controlul asupra criptomonedelor „negarantate", cum ar fi Bitcoin și Ethereum.

Kazahstanul introduce un cadru cu trei niveluri pentru activele digitale

O dezvoltare semnificativă este autorizarea și introducerea reglementară a activelor financiare digitale ca o nouă clasă de active în Kazahstan.

Noua structură de reglementare clasifică activele financiare digitale în trei tipuri distincte, fiecare supus unor mecanisme de supraveghere diferite.

Stablecoin-urile garantate de moneda fiduciară vor intra sub incidența cerințelor Băncii Naționale care reglementează emiterea, circulația și răscumpărarea acestora.

Activele financiare digitale garantate de instrumente financiare, drepturi de proprietate, bunuri sau alte active tangibile reprezintă a doua categorie, în timp ce instrumentele financiare emise electronic pe platforme digitale cuprind al treilea nivel.

Operatorii de platforme digitale vor funcționa ca entități nou licențiate pe piața financiară, autorizate să emită aceste active, supuse cerințelor tradiționale ale instrumentelor financiare, inclusiv protocoalelor de gestionare a riscurilor și standardelor de protecție a investitorilor.

În plus, legea abordează o altă categorie de active digitale, „activele digitale negarantate", referindu-se la criptomonede precum Bitcoin (BTC) și Ether (ETH).

Legislația prevede înființarea organizațiilor de schimb valutar cripto, care vor fi licențiate și supravegheate de Banca Națională.

Pentru a proteja investitorii, Banca Națională va stabili o listă de criptomonede aprobate pentru circulație, împreună cu limite operaționale și restricții privind platformele de schimb cripto.

În scopuri de combatere a spălării banilor și finanțării terorismului, platformele de schimb cripto și participanții la infrastructura pieței activelor digitale sunt clasificați printre entitățile supuse monitorizării financiare.

Aplicare agresivă împotriva operațiunilor ilegale

Impulsul de reglementare al Kazahstanului urmează luni de acțiuni intensive de aplicare a legii împotriva activităților cripto neautorizate.

Autoritățile au închis 130 de platforme de schimb cripto ilegale în octombrie 2024, confiscând active virtuale în valoare de 16,7 milioane de dolari suspectate de spălarea veniturilor din activități criminale.

Doar platformele licențiate de Autoritatea pentru Servicii Financiare Astana și integrate cu băncile locale pot opera legal în conformitate cu Legea privind activele digitale.

Represiunea s-a extins dincolo de platformele de schimb la 81 de grupuri de retragere în numerar din umbră, descoperite cu o cifră de afaceri combinată care a atins 24 miliarde KZT (43 milioane de dolari) în 2024.

Președintele adjunct al Agenției de Monitorizare Financiară, Kairat Bizhanov, a identificat bancomate ca o vulnerabilitate critică, remarcând că retragerile de numerar au totalizat 13,2 trilioane KZT (24,1 miliarde de dolari), cu 1 trilion mai mult decât anul precedent.

Tranzacțiile anonime folosind carduri bancare deținute de nominali permit infractorilor, inclusiv fraudatori cibernetici și traficanți de droguri, să opereze fără identificarea expeditorului sau destinatarului.

Pe parcursul anilor 2023 și 2024, Agenția de Monitorizare Financiară a blocat peste 3 500 de platforme de schimb cripto online ilegale în coordonare cu Comitetul de Securitate Națională și Ministerul Culturii și Informației.

Numai în 2024, autoritățile de reglementare au închis 36 de case de schimb ilegale care au gestionat un total de 60 miliarde tenge (112 milioane de dolari) în cifră de afaceri, în timp ce Kazahstanul a blocat oficial site-ul Coinbase pentru încălcarea reglementărilor privind activele digitale.

Kazahstanul aprobă băncile cripto și Fondul Național de Rezervă

În ciuda măsurilor stricte de aplicare a legii, Kazahstanul explorează simultan inițiative progresive privind activele digitale.

Prim-ministrul Olzhas Bektenov a anunțat planuri de lansare a băncilor cripto ca parte a unei strategii mai ample de a construi un ecosistem reglementat și durabil.

Aceste instituții ar oferi servicii de schimb de active digitale, soluții de stocare securizată și procesare a tranzacțiilor prin furnizori de infrastructură, inclusiv platforme de active digitale, custozi, brokeri și dealeri.

Kazahstanul intenționează, de asemenea, să înființeze un fond național de rezervă de criptomonede evaluat între 500 milioane și 1 miliard de dolari până la începutul anului 2026, conform raportării Bloomberg.

Inițiativa reprezintă una dintre cele mai ambițioase mișcări din Asia Centrală de a integra activele digitale în portofoliile de investiții gestionate de stat, deși autoritățile au indicat că fondul va evita expunerea directă la criptomonede volatile precum Bitcoin și va adopta o abordare prudentă de investiții.