オクシデンタル・ペトロリアム（OXY）株、原油高と好調な四半期決算で17%上昇

主要ハイライト

• オクシデンタル・ペトロリアムの株価は2月を通じて16.9%上昇し、原油価格の上昇と好調な四半期業績に後押しされました
• ウェスト・テキサス・インターミディエイト原油は2月中に2.8%上昇し、1バレル67ドルに到達。3月初旬にはさらに10%急騰し73ドルを突破しました
• 第4四半期の1株当たり利益0.31ドルは、ウォール街のコンセンサス予想0.17ドルを大幅に上回りました
• 同社は四半期株主配当を1株当たり0.24ドルから0.26ドルに増額し、約1.9%の収益率を実現しました
• リーガル・パートナーズ社はOXYに662万ドルの新規ポジションを確立。機関投資家が発行済株式の88.7%を保有しています

オクシデンタル・ペトロリアムの株価は2月中に約17%急騰しました。これは世界の原油市場が強化され、同エネルギー生産企業が優れた第4四半期財務結果を発表したためです。この好調な勢いは3月にも継続し、株価は月初数日間でさらに4%上昇しました。

オクシデンタル・ペトロリアム・コーポレーション、OXY

ウェスト・テキサス・インターミディエイト原油は2月を通じて2.8%上昇し、1バレル67ドルをわずかに上回る水準で取引を終了しました。これは8月初旬以来の最高終値となりました。ブレント原油は2.5%上昇し、1バレル72.50ドル付近で取引を終えました。

上昇の勢いは主に、米国とイランを巡る地政学的緊張の高まりに起因しています。これらの緊張は3月初旬、イランに対する米国とイスラエルの協調軍事作戦を受けて激化し、ペルシャ湾の石油タンカーへの報復攻撃を引き起こしました。

これらの出来事を受けて、WTI原油は3月にさらに10%上昇し、1バレル73ドルを突破しました。ブレント原油はさらに急激な上昇を見せ、約15%上昇して1バレル83ドルを超えました。

主要な石油生産企業として、OXYは原油価格の上昇から大きな恩恵を受けています。価格の上昇は、採掘される1バレルごとの収益増加に直接つながります。

優れた第4四半期業績が勢いを提供

オクシデンタルは第4四半期調整後1株当たり利益0.31ドルを達成し、ウォール街のコンセンサス予想0.17〜0.18ドルを大幅に上回りました。この印象的な業績は、報告期間中の原油価格の軟化にもかかわらず実現しました。

最高経営責任者のヴィッキー・ホラブ氏は、この結果を厳格なオペレーション遂行によるものと評価しました。同社の生産量は第4四半期中に日量約150万バレルの石油換算量に達し、社内予測の上限を上回りました。ペルミアン盆地とロッキー山脈事業からの優れた結果が、この好業績を牽引しました。

四半期収益は51億1,000万ドルとなり、アナリスト予測の60億2,000万ドルを下回りました。これは前年同期比5.2%の減少を示し、その時期の1株当たり利益は0.80ドルでした。

2025年を見据えて、ウォール街のアナリストは年間1株当たり利益を3.58ドルと予測しています。

同社は四半期配当を1株当たり0.24ドルから0.26ドルに増額しました。年間配当総額は現在1.04ドルで、約1.9%の収益率に相当します。3月10日時点の株主は4月15日に配当を受け取ります。

財務規律とバランスシート最適化

経営陣は、今年度の設備投資を55〜59億ドルに削減する計画を概説しました。これは2024年と比較して中間値で5億5,000万ドルの削減を意味します。オクシデンタルによれば、これらの効率化により、前年と同等の原油価格で12億ドル以上の追加フリーキャッシュフローが生み出されるはずです。

現在の原油価格がそのベンチマークを大幅に上回っているため、実際のフリーキャッシュフロー創出は予測を上回る可能性があります。

同社は債務削減に注力を続けており、複数シリーズのシニア債券をカバーする現金公開買付と同意勧誘を発表しました。オクシデンタルはこれらの取り組みの一環として、総買付上限を拡大しました。

取締役のウィリアム・R・クレッセ氏は12月16日に5,000株のOXY株を1株38.98ドルで購入し、19万4,900ドルを投資しました。これにより彼の総保有株式数は21万8,913株に増加しました。

リーガル・パートナーズ社は、約662万ドル相当の14万株の新規ポジションを開示し、OXYは同社の29番目に大きな保有銘柄となり、総ポートフォリオ資産の0.5%を占めています。

UBSはOXYの目標株価を55ドルに引き上げ、パイパー・サンドラーは目標株価を54ドルに引き上げましたが、両社とも中立評価を維持しています。コンセンサスアナリスト評価はホールドで、平均目標株価は51.24ドルです。

株式は金曜日の取引を54.28ドルで始め、52週高値の56.34ドルに近づいています。

オクシデンタル・ペトロリアム(OXY)株は原油上昇と好調な四半期結果で17%上昇という記事は、最初にBlockonomiに掲載されました。