ヘッジファンド間で暗号資産の採用が拡大：新調査によると2025年に55%が参加 AI: 暗号資産の採用がヘッジファンド間で拡大：新調査によると2025年に55%が参加

この一年を通じて、ドナルド・トランプ大統領の暗号資産政策は、上場投資信託（ETF）や暗号資産に焦点を当てた財務など、さまざまなチャネルを通じてデジタル資産の採用の顕著な増加を促進しました。

その結果、代替投資管理協会（AIMA）とPwCが実施した最近の調査によると、暗号資産を保有する伝統的なヘッジファンドの割合は、2024年の47％から55％に上昇したことが明らかになりました。 

ヘッジファンド間での高い暗号資産エクスポージャー

暗号資産市場の継続的なボラティリティにもかかわらず、調査対象の機関投資家の47％は、トランプ氏による暗号資産に友好的な機関長の任命とGENIUS法の実施によって形作られた現在の規制環境が、デジタル資産への配分を増やすよう促したと述べています。

AIMAの資産管理規制のマネージングディレクターであるジェームズ・デラニー氏は、調査結果についてコメントしています： 

しかし、規制の明確さは、暗号資産に対する機関の関心を促進する唯一の要因ではありません。大幅な市場の利益を逃す恐れ（FOMO感情）も説得力のある動機付けとなっています。 

調査では、伝統的なヘッジファンドに加えて、資産の少なくとも50％を暗号資産に投資する専門のファンドマネージャーが登場し、今年は複数の新しいファンドが立ち上げられたことが強調されました。 

ビットコインが支配、ソラナの人気が急上昇 

暗号資産に焦点を当てたファンドの中で、ビットコイン（BTC）は最も一般的に保有されている資産であり、イーサリアム（ETH）とソラナ（SOL）が続いています。特に、ソラナは今年人気が急上昇し、現在ファンドの73％がこれを保有しており、2024年の45％から顕著に増加しています。 

平均して、ヘッジファンドは資産の約7％を暗号資産に配分しており、前年の6％から増加していますが、回答者の半数以上は2％未満の投資にとどまっています。励みになることに、調査対象者の71％が今後12ヶ月以内に暗号資産へのエクスポージャーを増やす計画を示しました。

主要企業もこの分野に関心を示しています。ブレバン・ハワード・アセット・マネジメントは、ピーター・ティールのファミリーオフィスの元幹部を暗号資産に焦点を当てた投資部門のリーダーに任命したと報じられています。 

さらに、スティーブン・コーエンのポイント72アセットマネジメントやエリオット・インベストメント・マネジメントなどの資産運用会社は、ビットコインとイーサリアムに連動するETFの保有を開示しています。AIMAの調査によると、ETFを利用している回答者の割合は前年の25％と比較して33％に上昇しています。

調査によると、マネージャー間でデジタル資産市場へのアクセス方法として最も人気があるのはデリバティブで、回答者の67％がこれを利用しており、2024年の58％から増加しています。現物取引も25％から40％に成長しています。

さらに、一部の資産運用会社は、ブラックロックなどの企業の取り組みと同様に、ファンドのトークン化を検討しています。調査参加者の半数以上がこのアプローチに関心を示しました。 

最後に、調査では暗号資産に投資する伝統的なヘッジファンドの43％が、今後3年間で分散型金融との関わりを強化または開始する計画があり、約3分の1が分散型金融が彼らのビジネスモデルを破壊する可能性があると考えていることがわかりました。

特集画像はDALL-E、チャートはTradingView.com